Alternativ Trading Asx

Options course. Options är flexibla verktyg som vädjar till aktiva investerare Ta kursen för att lära dig hur du förstärker vinsten eller skyddar din portfölj genom att köpa eller sälja alternativ. Denna kurs är lämplig för investerare med viss erfarenhet av att äga och handla värdepapper. Vi välkomnar din feedback På denna kurs. En introduktion till grunderna för options trading Varför handla alternativ Vad är alternativ, och vem använder dem? Den här modulen går igenom de grundläggande funktionerna i alternativen och förklarar hur de skiljer sig från aktier. Beräknad tid för att slutföra 20 min. En mer detaljerad Titta på vad som finns i ett alternativ Denna modul förklarar skillnaden mellan samtals - och säljoptioner och diskuterar huvuddragen i alternativ som handlas på ASX, inklusive utövningspris, utgångsdatum och träningsstil. Uppskattad tid för att slutföra 20mins. Hur mycket är ett alternativ värt Denna modul tittar på influenser på ett alternativ s pris Vi förklarar skillnaden mellan inneboende värde och tidvärde och diskuterar påverkan av variabler som volym förmåga och tid att gå ut. Vi tittar också på den centrala betydelsen av tidsförfall i options trading. Estimated time to complete 20mins. A grundläggande guide till de saker du behöver tänka på när du utvecklar dina optionsstrategier. Den här modulen diskuterar några av skillnaderna i tillvägagångssätt mellan aktieinvesteringar och optionshandel Vi förklarar hur du kan utveckla effektivare strategier genom att ta hänsyn till volatilitet och tid samt prisrörelser. Uppskattad tid för att slutföra 20mins. Se hur du kan använda alternativ för att handla din åsikt att marknaden kommer att ränta Det köpta samtalet ger dig levererad exponering mot en aktiekursökning och gör att du kan låsa upp det högsta köpeskillingen för aktier. Den här modulen diskuterar potentiella vinster och förluster, förklarar hur man väljer mellan de olika anbuden som erbjuds och tittar på dina val när du har köpt ditt samtal. Uppskattad tid att slutföra 20mins. How kan du tjäna pengar när du tror att aktiekurserna kommer att falla Denna modul förklarar hur putalternativ g Jag har möjlighet att göra vinst på vägen ner Vi tittar på riskerna och fördelarna med den köpta satsen och förklarar hur man väljer mellan de tillgängliga alternativen. Uppskattad tid för att slutföra 20mins. Använda alternativ för att skydda dina aktier. Putalternativ ger dig möjlighet att skydda dina aktier från ett värdeminskning utan att behöva sälja dem Den här modulen förklarar hur du kan låsa in ett lägsta försäljningspris för dina aktier Vi förklarar fördelarna och kostnaderna för det skyddande satsen och hur du sätter strategin på plats. Uppskattad tid att Slutföra 20mins. Shares genererar generellt lite värde i platta marknader Den här modulen förklarar hur du kan skriva samtalsmöjligheter för att arbeta din portfölj hårdare Skriva täckta samtal genererar inkomster i form av optionspremier och kan vara en lönsam strategi på neutrala marknader. Uppskattad tid att slutföra 20mins. Index-alternativ gör det möjligt för dig att handla hela marknaden i en transaktion. ASX erbjuder alternativ över tre aktiekursindex, vilket ger dig bred exponering i en handel Denna modul förklarar s hur du kan använda indexalternativ för att få utnyttjad exponering för en stigande eller fallande marknad eller för att skydda en diversifierad portfölj från ett fall i värde. Uppskattad tid för att slutföra 20mins. Mekaniken för handelsalternativ Den här modulen förklarar hur optionsmarknaden fungerar Vi Titta på hur alternativ handlas, rensas och lösas och peka på skillnaderna från och likheter med, dela med sig av investeringar. Vi diskuterar marknadsaktörernas roll, förklara processen med att utöva ett alternativ och ge några tips om att hitta en mäklare. Beräknad tid för att slutföra 20mins. Sponsored links. When du ansöker om ett CommSec Options konto kommer du att bli ombedd att välja en handelsnivå baserat på din tidigare options trading erfarenhet och din förståelse och acceptans av riskerna Det finns fyra Options trading nivåer, som bestämmer vilken typ av strategier du kan använda på ditt konto och vilken risknivå som är involverad. När du får erfarenhet kan du flytta till en högre nivå genom att slutföra en CommSec Trading Level Uppgradering FormmSec rekommenderar att du söker oberoende beskattningsråd innan du går in i Alternativstrategier. ASX tillhandahåller generell information om beskattningsbehandling av börshandlade Options. Margins är i huvudsak säkerhet - i form av kontanter eller aktieinnehav - som du måste tillhandahålla för att säkerställa att Du kan uppfylla din förpliktelse vid en negativ marknadsrörelse. Marginaler betalas endast av Option writers säljare. Alternativ köpare behöver inte betala marginaler Marginaler beräknas dagligen av ASX Clear, clearinghuset för alla aktier, strukturerade produkter, teckningsoptioner och ASX. Aktierederivat Det beräknar marginaler på alla de skriftliga positionerna i din ASX Options-portfölj och det belopp som betalas är nettobeloppet på alla positioner Den totala marginalen som krävs för öppna positioner i ett CommSec Options-konto är följande: Totallarginal 1 x Premium Marginal 2 x Risk Margin. För att uppskatta din totala obligatoriska marginal kan du använda ASX Marginal Estimator eller hänvisa till ASX resurs , Förstå marginaler Det är viktigt att du övervakar dina marginalkrav eftersom de varierar dagligen och måste alltid täckas. Vänligen observera att CommSec genomför dagliga stresstest på korta positioner vilket kan leda till att dina säkerhetskrav är högre än dina dagliga totala marginaler . Du kan lösa dina marginalkrav med kontanter eller genom att lägga in kvalificerad säkerhet med CommSec. Listan över ASX Clear Acceptable Stock bestäms av ASX Clear. Du kan ringa oss på 1800 245 698 från 8:00 till 17:30 Sydney tid, måndag till fredag ​​Alternativt , kan du logga in på CommSec-webbplatsen och begära ett aktieutgåva med fliken Portfolio. Observera att du inte kan begära ett aktieutbyte via e-post. Vi släpper ut ditt lager inom 24 timmar efter mottagandet av din online-förfrågan, förutsatt att du fortfarande har tillräckliga säkerheter för att möta Din marginal När din förfrågan har behandlats kommer du att kunna se ändringarna i dina länkade aktiehandelskonto online-enheter i den utgivna stoc K kommer att flyttas från reserverad till tillgänglig Om du vill sälja reserverat lager, vänligen kontakta oss på numret ovan för att det släppts. När det har släppts kan du sälja det online eller via telefon. Automatisk utövande är en funktion där öppna positioner Som kommer att löpa ut i pengarna utövas automatiskt för dig, så du behöver inte vidta några åtgärder. Vi utövar automatiskt alla Options-positioner som är in-the-money vid utgångsdatum, med en cent eller mer för delning Alternativ och en eller flera poäng för index Alternativ Om du inte vill utöva ett alternativ som är in-the-money måste du meddela CommSec senast kl 16:30 på Alternativets utgångsdatum. Du kan begära automatisk träning till Avaktiveras på ditt konto för alla positioner. Definitionen av pengar beror på om du pratar om ett köpoption eller ett alternativ för placeringen. Även om pengarna indikerar en positiv position, garanterar den inte vinst eftersom den inte tar hänsyn till Redogöra för kostnaden för y vår position En köpoption är in-the-money när aktiens aktuella marknadspris överstiger anropspriset. Med andra ord, om du är innehavare av köpoptionen, har du rätt att köpa den för mindre än dess aktuellt marknadspris En Put-option är i pengar när aktiens aktuella marknadspris ligger under Put s-aktiekursen Om du är innehavare av Put-alternativet har du rätt att sälja det till mer än det aktuella marknadspriset Av pengarna innebär det omvända köp - och köpoptionerna Ett köpoption är av pengarna när aktiens aktuella marknadspris ligger under anropspriset för ett Put-alternativ, det är av pengarna om det aktuella marknadspriset av aktien överstiger Put s-aktiekursen Med pengarna betyder det samma för både Call and Put Options Alternativ s-aktiekursen är detsamma som det nuvarande marknadspriset på den underliggande aktien. När det gäller en tid var det en intelligent kille med filmstjärnans snygga utseende Med bara ett års alternativ trading erfarenhet, i åldern 42 år, lämnade han sitt jobb för att bli en heltidsmedare. Mellan tennisspel och golfspel handlade han och handlade. I sina första 6 månader gjorde han två gånger sin vanliga lön som hjärnkirurg Han skrattade hjärtligt, hans gyllene hår glänsande i solen Sedan tog han en förlängd 2-årsjubileum på sin fantastiska glänsande yacht i Medelhavet, med en harem av vackra, flitigt klädda tjejer i sin ålder. Om dagen skulle de bada i solen och simma i havet På kvällen skulle de dricka cocktails och beundra den perfekta solnedgången innan de gick in i sina stugor. Handelsalternativ var så mycket enklare än någonsin han hade förväntat sig. Kul verklighetskontroll, det här är en saga Att handla på ett effektivt sätt kommer att ta lite mer ansträngning än det Men när du har svängt av dessa fantastiska hävstångsverktyg, kan du bara överraska dig själv med hur mycket du kan göra. Vad är det som är ett alternativ. Utbytesköpta alternativ ETOs är i allmänhet den första formen av derivat som handlare är e utsatt för och mycket till vår rädsla har det blivit praxis för spruikare av ETO-handelssystem för att föreslå att människor flyttar direkt till optionshandel utan någon tidigare exponering för marknaderna. Innan vi börjar prata om börshandlade alternativ är det nödvändigt för att kunna särskilja mellan ETOs och företagsemitterade optioner De flesta handlare är bekanta med företagsemitterade optioner. Dessa är optioner som utgivits av företag som ett medel för att höja kapital och handlas på Australiens börs ASX. De är generellt europeiska i naturen, vilket innebär att de får endast utnyttjas vid utgången av dagen Vid utövandet ökar antalet utestående aktier då optionerna omräknas till stamaktier. Det är denna konvertering till vanliga aktier som gör det möjligt för företagen att höja eget kapital. ETO utfärdar inte av bolaget och är handlas på den australiska värdepappersmarknaden ETOs är kända som amerikanska alternativ som de kan utövas när som helst och deras övning leder inte till några förändringar till det underliggande bolagets kapitalstruktur. ETO faller i den klassen av värdepapper som kallas derivat, deras existens och pris härrör från en underliggande säkerhet, i detta fall en vanlig aktie. Vad du inte vet kommer att skada dig. Det är s viktigt att notera att om du inte framgångsrikt kan handla aktier så kommer det vara omöjligt för dig att handla någon form av derivat. Alla derivathandel kan du göra är att bli mer framgångsrik och mer flamboyant i ditt misslyckande. Som en aktiehandlare bör du vara kunna svara på följande frågor med lätthet. Vad är din inmatningsutlösare. Du tror att det här är hemligheten för framgångsrik handel. Vad är din positioneringsmetodik. Vad är din exitstrategi. Vad är förväntan på ditt handelssystem. Om du kan inte svara på dessa frågor då kommer dina chanser att lyckas vid handel med alternativ vara ganska små. Du måste ställa dig själv uppgiften att lära sig om dessa aspekter av handel. Om du vet svaret på dessa frågor en du har haft en chans att få lite erfarenhet av handeln, då är du redo att ta nästa steg och undersöka hävstångseffekten med alternativ. Fördelar Handla grunderna. Även om den här definitionen låter lite förvirrande är det viktigt att du spenderar någon tid överväger det En ETO är rätt men inte skyldigheten att köpa eller sälja en viss säkerhet till ett visst pris inom en viss tid Så om jag köper ett BHP-köpalternativ har jag köpt rätt men inte skyldigheten att köpa BHP vid en sätta pris på en viss tid Som exempel om jag har köpt BHP juli 3000-samtalet har jag köpt rätt att köpa BHP kl 30.00 före eller före utgångsdatum i juli. Du kommer märka att när jag skriver 30 00 skriver jag det som 3000 Detta är en form av stenografi som används för att beskriva strejk eller övningspris för ett alternativ. Så ett AMP 825-samtal är ett AMP 8 25-alternativ. För övrigt är ett säljalternativ rätt men inte skyldigheten att sälja en given säkerhet till ett visst pris inom en viss tid Så om jag köper en ANZ 3100 juni har jag köpt rätt men inte skyldigheten att sälja ANZ på 31 00 före eller före slutet av juni. Notera hur när en option beskrivs finns det fyra komponenter som utgör beskrivningen. Aktien handlas, detta kallas underliggande lager, utgångsdatum, strejk eller lösenpris och huruvida det är en uppsättning eller ett samtal. Alla alternativbeskrivningar innehåller dessa fyra grundläggande delar och det här är hur en order överförs till mäklaren. När ett alternativ är inköpt det måste köpas från någon Det är viktigt att notera att det finns två sidor till en alternativ transaktion och det är här vi går in i vårt första stycke jargon Om jag köper ett alternativ som en öppningsposition sägs jag vara en alternativtagare eller köpare Så om min instruktion till min mäklare är att köpa 10 NAB juli 5000 samtal att öppna är jag en alternativtagare Vid utförandet av denna handel sägs jag vara länge det speciella alternativet Den maximala potentiella förlusten för en köpoption är begränsad till det belopp de pa id för deras alternativ Alternativ köpare är också sägs ha genomfört en debetransaktion Det har kostat pengar att initiera positionen. Om min instruktion till mäklaren hade varit att sälja 10 NAB juli 5000 samtal för att öppna så har jag initierat en kort alternativposition och Jag kallas alternativt författare En näringsidkare som säljer ett alternativ som en öppnad transaktion sägs vara en alternativt författare. Optionsskrivaren får ett bidrag från köpoptionsköparen om det specifika alternativet. En samtalsoptionsskrivare kan antingen vara täckt eller naken A täckt optionsskrivare äger de underliggande aktier som inkopplingsalternativet har skrivits till Till exempel en näringsidkare som ägde 5000 ANZ och sedan skrev 5 ANZ-samtal mot denna position skulle kallas en täckt författare. En näringsidkare som helt enkelt skriver alternativ utan Den underliggande säkerheten sägs ha tagit en naken position Alla ljud är ganska glamorösa, men det är inte Nöjda alternativskrivare ansvarar för att marginaler tas ut mot deras konto av ASX Opti på författare sägs ha gjort en kredit transaktion eftersom de får en optionspremie när positionen initieras. I vissa fall kan alternativskrivare möta teoretiskt obegränsade förluster. Alternativskribenter och köpare kan tjäna stora pengar om de är konsekventa, känner insatserna av marknaden och fokusera på sina pengar. Din ekonomiska framtid ligger i dina händer. Det är väldigt viktigt att handlare förstår skillnaden mellan att vara en alternativköpare och en alternativ säljareförfattare. Varje har en olika uppsättning skyldigheter och en annan risk profile. Option köpare har rätt men inte skyldigheten att utöva sitt alternativ för detta de betalar en premie, det här premiumet är det maximala beloppet de kan förlora till exempel om jag hade betalat 0 35 för ett visst alternativ då mest jag kan förlora per optionsavtalet är 0 35, jag kan inte förlora mer än det. Försäljning av författare säljare är potentiellt skyldiga att antingen leverera aktier om de är en call option skribent eller köpa aktier om de är en säljoptionsskrivare För denna skyldighet får de en premie från optionsköparen. Det är möjligt för en optionsförfattare att möta en eventuellt katastrofal förlust. Det är av denna anledning att alternativskrivare inte bara måste vara medvetna om sina skyldigheter utan också ha en fast exitstrategi Jag kan tillägga att hopp och be inte är acceptabla som strategier. Det är mycket viktigt för alternativskrivare att förstå sina skyldigheter och möjligheten till förlust som sådana positioner bär. För att illustrera detta, överväga följande Om jag skriver en RIO juni 8000 säger jag är skyldig att köpa RIO på 80 00 om köpoptionen väljer att utöva sin del av kontraktet Kom ihåg att det finns två delar till kontraktet, det finns alternativt författare och det finns köpoptionen, köparen har rätt men inte skyldigheten att sälja RIO på 80 00 före eller före valets utgångsdatum. Min syn på skrivningen är att jag tror att RIO kommer att gå upp, syftet med att vara en alternativskribent är att köpa o ption tillbaka till ett pris som är lägre än vad det såldes för Option writers har motsatt syn på alternativ köpare, så om jag skriver en put option jag är hausse, om jag skriver ett samtal alternativ jag är bearish. Let s antar att min åsikt av RIO är felaktigt och RIO faller fälligt till 60 00 och köpoptionen köper ut sin rätt att sälja RIO vid 80 00 och jag har beståndet ställt till mig Oavsett vilket pris RIO handlar på på marknaden måste jag betala 80 00 Jag står nu inför en förlust på 20 00 per aktie eftersom jag kommer att bli tvungen att köpa aktierna på 80 00 men jag kan bara sälja den till marknadspriset på 60 00 Denna förlust kommer att bli något motverkad av det bidrag jag fick när jag sålde alternativet men i praktiken skulle detta bara täcka mäklarkostnaderna i en sådan transaktion. Skillnaden mellan alternativ och CFDs. Both ETOs och CFDs är derivat deras existens och prissättning är härledda från en underliggande säkerhet ETOs som CFDs kan användas för att handla trender de Är också högt utnyttjade instrument favorerade av sp eculators. Men ETOs har en liten fördel jämfört med CFDs vad gäller utbudet av marknadsförhållanden som de kan appliceras på, en CFD som en aktie och ett terminsavtal kräver att priset trender. Om priset slutar trenden, förlorar de sitt nytta. Detta är inte fallet med ETOs eftersom strategier kan genereras som faktiskt dra nytta av ett tveksamt pris ETOs kan också användas för att handla både tid och volatilitet eftersom det är båda komponenterna i ett ETOs-pris, de bildar också variabler som handlare kan skapa strategier för att handla medan Sådana strategier är lite mer komplicerade än att helt enkelt ringa ett samtal, men de ger emellertid möjligheten att handla alla marknadsvillkor. Ta gissandet av Options. If du är angelägen om att lära dig mer om alternativ, måste du vända sig till erfarna handlare som ha kunskap, erfarenhet och avancerade tekniker för att hjälpa till att driva ditt konto till vinst Chris Tate och Louise Bedford är bland de bästa i branschen och har se särskilt produkter som fokuserar på options trading. Chris och Louise kan hjälpa dig. Art of Options Trading i Australien. Dyk huvudet först i världen av alternativ och se hur andra handlare tar kontroll över egenkapitalen Klicka här för att läsa mer om Chris Tate s book. The Secret of Writing Options. This bok av Louise Bedford är skrivet i lättförståeligt språk, rekommenderas starkt för nykomlingar till alternativhandel i Australien, och de som redan handlar optionsmarknaden Klicka här för att läsa mer. Traderingsplaner Är som syre till handlare. De enda alternativa handlare som konsekvent tjänar pengar är de som följer en effektiv handelsplan. Behöver lite hjälp att sparka. Ladda ner vår GRATIS handelsplanmall just nu. Registrera här för din GRATIS Trading Plan Mall och Louise och Chris kommer att maila en till dig genast Plus får du vårt gratis månatliga nyhetsbrev. Register nu så att du får denna typ av bra information varje månad och får en gratis trading pack. Louise Bedford säger. Få din GRATIS Trading Plan Mall som sedd i Trading Secrets. Your info kommer inte att delas med någon tredje part.